How do i calcul my stock options options

Jak obliczyć zyski i straty podczas sprzedaŜy akcji 70 osób uznało tę odpowiedź za przydatną Aby rozpocząć, musisz znać koszt. lub cenę zapłaconą za zapas. Jeśli nie zapisałeś tych informacji, powinieneś mieć potwierdzenie wykonania zlecenia lub oświadczenie konta obejmujące datę zakupu wraz z ceną zakupu. Następnie określisz cenę sprzedaży zapasów z potwierdzenia realizacji zleceń oraz z oświadczenia konta maklerskiego. Różnica między ceną kupna i sprzedaży to zysk lub strata na akcję, która pomnożona przez liczbę zaangażowanych udziałów daje całkowitą kwotę za transakcję. Jeśli chcesz jeszcze doprecyzować ten numer, możesz odpowiednio dodać lub odjąć prowizje maklerskie związane z całkowitą kwotą zakupu akcji i całkowitą kwotą sprzedaży akcji. Następnie, jeśli towar znajduje się na koncie podlegającym opodatkowaniu (nie IRA lub bez emerytury), należy wziąć pod uwagę konsekwencje podatkowe. Zgodnie z obowiązującym obecnie kodem podatkowym Stanów Zjednoczonych. jeśli trzymasz zapas przez mniej niż jeden rok, to strata z tytułu utraty kapitału będzie uważana za krótkoterminową i będzie obliczana jako zwykły dochód (strata) z tytułu celów podatkowych. Jeśli trzymasz czas przez ponad rok i osiągasz zyski kapitałowe, to w większości przypadków będzie to podlegać obecnemu podatkowi od zysków kapitałowych z 15. (Więcej informacji można znaleźć w dokumencie "Długoterminowa mentalność spotyka się z nędznym kapitałem" Podatek dochodowy.) Spójrzmy na przykład obliczenia zysku na akcjach. Załóżmy, że kupujesz 100 sztuk akcji XYZ w dniu 1 sierpnia 2018 r., Za 20 uczestników i sprzedajesz 50 udziałów w tym posiadaniu 13 miesięcy później w dniu 1 września 2017 r. Za 25 sztuk. W przeliczeniu na akcję masz długoterminowy zysk wynoszący 5 na akcję. Pomnożyć tę kwotę o 50 udziałów i masz długoterminowy zysk kapitałowy (15 stawka podatku) w wysokości 250 (50 x 5). Inwestorzy powinni pamiętać, że jeśli akcja rozdziela się. muszą odpowiednio dostosować cenę kosztów. Na przykład, jeśli cena nabycia akcji wynosiła 25 i została podzielona na 2 za 1, koszt podstawowy zostałby skorygowany do 12.50 na akcję. (Aby dowiedzieć się więcej, zobacz Rozumienie podziału zasobów). Czy ta odpowiedź była pomocna? 69 osób uznało tę odpowiedź za przydatną Pierwszym krokiem w celu wyliczenia zysków i strat byłoby określenie podstawy kosztu danego zasobu. Podstawą opodatkowania jest zazwyczaj to, za co płacono za akcje plus dodanie jakichkolwiek prowizji płaconych za nabycie zapasów. Na przykład: kupiłeś 10 udziałów w kapitale XYZ w ilości 100 000 egzemplarzy Możesz zapłacić prowizję w wysokości 50 dolarów na platformę brokertrade Całkowita zapłacona 1050 jako podstawę, którą można podzielić przez 10 udziałów, na których masz podstawę na akcję Następnie musisz dostosować podstawy dywidend, które można uzyskać z zapasów, które zostały ponownie zainwestowane. Załóżmy więc, że Twoje zapasy zapłaciły Ci 100 w dystrybucji, które następnie zapłaciłeś podatkiem za pośrednictwem formularza 1099 DIV. Możesz teraz dostosować podstawę w górę: 1050 100 Nowa podstawa 1150. Wreszcie różnica w przychodach ze sprzedaży będzie Twoim zyskiem lub stratą. Sytuacja może potencjalnie być trudniejsza, jeśli masz podziały na akcje, które mogły wystąpić lub jeśli pracujesz z zasobami, które również zostały odziedziczone. Czy ta odpowiedź była przydatna? Znajomość opcji na akcje może pomóc Ci ocenić pakiet odszkodowań i podejmować decyzje dotyczące sposobu obsługi opcji na akcje. Zrozumienie wartości opcji Jak wyjaśniono bardziej w naszej książce Rozważmy opcje. wartość opcji na akcje ma dwa składniki. Jedna część, zwana wewnętrzną wartością. mierzy zysk papierowy (jeśli taki istnieje) wbudowany w momencie ustalania wartości. Na przykład, jeśli Twoja opcja daje Ci prawo do zakupu akcji po 10 na akcję, a czas obrotu wynosi 12, Twoja opcja ma wewnętrzną wartość 2 na akcję. Opcja ta ma dodatkową wartość w oparciu o potencjalne większe zyski, jeśli nadal będziesz posiadać tę opcję. Ta część wartości różni się w zależności od długości czasu, aż opcja wygaśnie (między innymi), a więc jej wartość nazywana jest wartością czasową opcji. Wartość opcji na akcje jest sumą jego wewnętrznej wartości i jej wartości czasu. Ważne jest, aby zrozumieć, że wartość opcji nie jest predykcją, a nawet oszacowaniem prawdopodobnego skutku kontynuowania posiadania opcji. Twoja opcja może mieć wartość 5 na akcję, ale kończy się osiągając zysk w wysokości 25 EUR za akcję lub bez żadnego zysku. Wartość opcji jest użyteczna, ale nie przewiduje przyszłości. Cel i subiektywna wartość W teorii możemy określić obiektywnie wartość opcjonalną przy użyciu skomplikowanych formuł lub procedur. W praktyce wartość, która ma znaczenie dla osób, które posiadają opcje na akcje pracownicze jest subiektywną wartością opcji: wartości opcji dla Ciebie. Dlatego zaleca się podejście uproszczone przy określaniu wartości opcji na akcje pracownicze. Z jednej strony, jeśli data wygaśnięcia opcji przekroczy pięć lat, określibym wartość, tak jakby upłynęła w ciągu pięciu lat. Szanse są całkiem dobre, że nie będziesz w pełni korzystać z dłuższego okresu czasu. Zignorowuję również wszelkie dodane wartości spowodowane dużą zmiennością. To sposób pomiaru, ile zapasów zygzaki w górę iw dół. W teorii większa zmienność oznacza większą wartość opcji, ale w praktyce naraża się na duże ryzyko, a to jest negatywny czynnik, który likwiduje wyższą wartość, moim zdaniem. W celach planistycznych prawie zawsze determinuje się wartość opcji na akcje pracownicze, jak gdyby miało umiarkowaną zmienność, nawet jeśli rzeczywista zmienność powoduje wyższą teoretyczną wartość. Skróty wyceny Powyższe spostrzeżenia dotyczące subiektywnej wartości umożliwiają użycie pewnych skrótów. Najprostszym jest wybór nowych opcji, które mają pięć lub więcej lat. Opcja nie ma żadnej wewnętrznej wartości, ponieważ cena wykonania jest taka sama jak wartość rynkowa akcji. Jeśli zignorujemy dodatkowy czas po pięciu latach, a także zignorujemy wartość wysokiej niestabilności, nowo wydana opcja zazwyczaj ma wartość zbliżoną do 30 wartości akcji. Przykład: dostajesz opcję kupna 800 akcji po 25 na akcję. Łączna wartość akcji wynosi 20 000, więc wartość opcji wynosi około 6 000. Pamiętaj, teoretyczna wartość opcji może być nieco większa, ale 6000 jest rozsądną postacią dla wartości opcji dla Ciebie. Jeśli przez jakiś czas trzymasz swoją opcję i cena akcji wzrosła, musisz nieco bardziej skomplikowaną metodę określania wartości opcji. Formuła quotofficialquot jest naprawdę niewyobrażalna, ale poniższa procedura daje rozsądne oszacowanie: Odejmij cenę wykonania opcji na akcje z bieżącej wartości akcji w celu określenia wewnętrznej wartości opcji. Pomnożyć cenę wykonania opcji na akcje o 25, aby oszacować pięcioletnią wartość czasu. Zmniejsz tę liczbę proporcjonalnie, jeśli opcja wygaśnie w mniej niż pięć lat. Dodaj wewnętrzną wartość i wartość czasu, aby uzyskać całkowitą wartość opcji na akcje. Przykład: opcja pozwala kupować akcje po 10 na akcję. Obecnie akcje są notowane na 16, a opcja wygaśnie w ciągu czterech lat. Wewnętrzna wartość wynosi 6 na akcję. Pięcioletnia wartość godziwa wynosiłaby 2,50 (25 z 10.00 ceny wykonania), ale zmniejszamy tę liczbę o jedną piątą, ponieważ opcja ta wygasa w ciągu czterech lat. Dla tej opcji wewnętrzna wartość wynosi 6,00 na akcję, a wartość czasu wynosi około 2,00 na akcję. Łączna wartość opcji w tym momencie wynosi około 8,00 na akcję. Sprawdź swoją pracę: wartość czasu na akcje jest zawsze gdzieś pomiędzy zerem a ceną wykonania opcji. Liczba spoza tego zakresu wskazuje błąd. Prawdopodobnie nie możesz tego obliczyć w twojej głowie, ale to całkiem proste z kalkulatora, a to więcej niż możemy powiedzieć na wzór Black-Scholesa. Pamiętaj, że znowu ignorowano wartość dodaną wysokiej lotności, więc teoretyczna wartość opcji na akcje może być wyższa niż liczba obliczona przy użyciu tej uproszczonej procedury. Dywidendy zmniejszają wartość opcji na akcje, ponieważ posiadacze opcji nie otrzymują dywidend do czasu wykonania opcji i posiadania akcji. Jeśli Twoja firma płaci dywidendy, warto zmierzyć wartości obliczone za pomocą metod opisanych powyżej. Potrzebujesz kalkulatora online W internecie znajduje się wiele kalkulatorów wartości opcji na akcje. Niektóre nie są w ogóle dobre, ale niektóre są doskonałe i bezpłatne. Mój ulubiony jest oferowany przez IVolatility. Najpierw przeczytaj nasze wyjaśnienie, a następnie przejdź na tę stronę i wyszukaj link do swojego Kalkulatora Podstawowego. Zacznij od wprowadzenia symbolu dla swojego magazynu firmy w polu quotsymbol. quot Na przykład, jeśli pracujesz w firmie Intel, wpisz INTC. Zignoruj ​​pole w cudzysłowie, ponieważ nie ma to znaczenia dla tego typu opcji. Następne pole to kwantyfikacja, a to powinno już mieć niedawną cenę za akcje firmy. Można go zostawić samodzielnie lub zmienić, jeśli chcesz zobaczyć wartość opcji, gdy cena akcji jest wyższa lub niższa. Następna skrzynka jest podana w cudzysłowiu, co oznacza cenę wykonania opcji na akcje. Wprowadź ten numer i pomiń datę podsumowania wyceny, ponieważ musisz podać liczbę dni ważności. Nie martw się o obliczanie dokładnej liczby dni po prostu liczby lat lub miesięcy i pomnożenie przez 365 lub 30. Następne pole dotyczy niestabilności, a jeśli wprowadzisz dobry symbol akcji, numer jest już tam. Jak fajnie jest, że jeśli liczba wynosi 30 lub mniej, po prostu ją zaakceptuj i ruszaj dalej. Jeśli jest wyższy niż 30, identyfikator Id będzie skłonny dyskontować do 30 w większości przypadków, ponieważ opcje narażają Cię na duże ryzyko. Możesz zaakceptować lub zmienić wartości, jakie kalkulator oferuje za oprocentowanie i dywidendy. Zwykle nie ma powodu, aby zmienić te elementy. Naciśnij przycisk quotcalculatequot i po chwili zobaczysz wartość opcji (i wiele innych rzeczy, które będą dosłownie greckie dla Ciebie). Zauważ, że ten kalkulator daje całkowitą wartość opcji na akcje. Jeśli opcja jest podana w kwotach pieniężnych (co oznacza, że ​​akcje są sprzedawane po cenie wyższej niż cena wykonania opcji), część wartości to sama wartość, a część to wartość czasu. Odejmij cenę wykonania opcji z ceny obrotu akcji, aby uzyskać wewnętrzną wartość. Następnie można odjąć wewnętrzną wartość z całkowitej wartości, aby dowiedzieć się, ile wartości czasowych ma opcja na akcje. Konkurowanie opcji na akcje Wykonywanie opcji na akcje oznacza nabycie akcji zwykłych emitenta za cenę ustaloną przez opcję (cena udzielenia), niezależnie od akcji magazynów cenę w momencie skorzystania z opcji. Więcej informacji można znaleźć w sekcji Informacje o opcjach zakupu. Wskazówka: Wykonywanie opcji na akcje jest wyrafinowaną i czasami skomplikowaną transakcją. Konsekwencje podatkowe mogą różnić się bardzo często przed skontaktowaniem się z doradcą podatkowym przed skorzystaniem z opcji na akcje. Wybory podczas wykonywania opcji na akcje Zwykle masz kilka opcji, gdy korzystasz z przysługujących opcji na akcje: Przytrzymaj opcje na akcje Jeśli uważasz, że cena akcji wzrośnie z upływem czasu, możesz skorzystać z długoterminowego charakteru opcji i czekać na wykonaj je, dopóki cena rynkowa akcji emitenta nie przekroczy ceny dotacji i uważasz, że jesteś gotowy do korzystania z opcji na akcje. Pamiętaj, że opcje czasów wygasną po pewnym czasie. Opcje na akcje nie mają wartości po wygaśnięciu. Zaletami tego podejścia są: opóźnienie zwrotu podatku od wszelkich skutków podatkowych do czasu skorzystania z opcji na akcje, a także potencjalne umocnienie zapasów, zwiększając w ten sposób zyski podczas ich wykonywania. Zainicjuj transakcję typu "ćwiczenie i przytrzymaj" (cash-for-stock) Wykonaj opcje na akcje, aby kupić udziały w akcji firmy, a następnie posiadać akcje. W zależności od typu opcji może być konieczne wpłacenie gotówki lub pożyczki na depozycie zabezpieczającym przy użyciu innych papierów wartościowych na koncie Fidelity Account jako zabezpieczenia na opcjonalne koszty, prowizje maklerskie oraz wszelkie opłaty i podatki (jeśli są zatwierdzone do depozytu zabezpieczającego). Zaletami tego podejścia są: zalety posiadania akcji w firmie, (w tym dywidend) potencjalna aprecjacja ceny akcji spółki. Zainicjuj transakcję wykonywania i sprzedaj do pokrycia Wykonaj opcje zakupu akcji na akcje firmy, a następnie sprzedaj tyle akcji firmowych (równocześnie), aby pokryć koszty opcji na akcje, podatki i prowizje maklerskie i opłat. Wpływy uzyskane z transakcji typu "wykonywanie i sprzedaż" obejmuje akcje zapasów. Możesz otrzymać kwotę pozostałą w gotówce. Zaletami tego podejścia są: zalety posiadania akcji w firmie, (w tym dywidend) potencjalna aprecjacja ceny akcji spółki. zdolność do pokrycia kosztów opcji na akcje, podatków i prowizji maklerskich oraz wszelkich opłat z wpływów ze sprzedaży. Zainicjuj transakcję typu "ćwiczenia i sprzedaż" (bezgotówkowa) Dzięki tej transakcji, która jest dostępna tylko w Fidelity, jeśli plan opcji na akcje jest zarządzany przez Fidelity, możesz skorzystać z opcji zakupu akcji spółki i sprzedawać nabyte akcje w tym samym czas bez użycia własnych środków pieniężnych. Wpływy z transakcji typu "ćwiczenie i sprzedaż" są równe wartości godziwej rynkowej akcji minus cena dotacji i wymagana prowizja od podatku i prowizji maklerskiej oraz wszelkie opłaty (Twoje zysk). Zalety tego podejścia to: gotówka (wpływy z Twojego ćwiczenia) możliwość wykorzystania przychodów z dywersyfikacji inwestycji w Twoim portfolio za pośrednictwem konta Fidelity Account. Wskazówka: poznaj datę wygaśnięcia opcji na akcje. Kiedy już wygasną, nie mają żadnej wartości. Przykładowy wariant akcji z prawem poboru akcji Zrzeczenie się dyspozycyjności ndash Akcje sprzedane Przed określonym Okresem oczekiwania Liczba opcji: 100 Cena dofinansowania: 10 Wartość godziwa przy realizacji: 50 Wartość godziwa przy sprzedaży: 70 Typ handlu: Ćwiczenie i przytrzymaj 50 Kiedy opcje na akcje w dniu 1 stycznia decydujesz się wykorzystać swoje akcje. Cena akcji wynosi 50. Opcje na akcje są kosztowane w wysokości 1000 (100 opcji na akcje x 10). Opłacasz koszt opcji na akcje (1000) do swojego pracodawcy i otrzymasz 100 udziałów na koncie maklerskim. W dniu 1 czerwca cena akcji wynosi 70. Sprzedajesz 100 udziałów według aktualnej wartości rynkowej. Kiedy sprzedajesz akcje, które otrzymałeś za pośrednictwem opcji na akcje, musisz: Powiadomić swojego pracodawcę (co powoduje dyskwalifikację) Proszę zapłacić zwykły podatek dochodowy od różnicy między ceną grantu (10) a pełną wartością rynkową w czasie wykonywania czynności ( 50). W tym przykładzie 40 udziałów lub 4000. Podatek od zysków kapitałowych podatek od różnicy między pełną wartością rynkową w momencie wykonywania (50) a ceną sprzedaży (70). W tym przykładzie 20 udziałów lub 2000. Jeśli oczekiwałeś na sprzedawanie opcji na akcje za ponad rok po skorzystaniu z opcji na akcje i po upływie dwóch lat od daty przyznania zysku, zamiast różnicy między ceną dotacji a ceną sprzedaży płaciłabyś zyski kapitałowe, a nie zwykłe dochody. Następne krokiKtóra kalkulator robi. Ten darmowy kalkulator internetowy obliczy przyszłą wartość swoich opcji na akcje pracownicze (ESO) w oparciu o przewidywane tempo wzrostu podstawowych akcji spółki. Ponadto kalkulator na tej stronie umożliwia również wprowadzenie do dwóch alternatywnych stymulatorów wzrostu i generuje wykres wzrostu z roku na rok, dzięki czemu można porównać wzrost trzech różnych scenariuszy. Jeśli nie jesteś pewien, jakie ESO są lub co korzystasz ze swoich opcji, odwiedź kartę Learn, aby uzyskać krótkie wyjaśnienia. Z tym zapraszam do korzystania z kalkulatora opcji na akcje, aby obliczyć przyszłą wartość Twojego wzrostu zapasów spółek. Instrukcje Jak korzystać z Kalkulatora Opcje. Wprowadź bieżącą cenę rynkową na akcję zapasów spółki. Wprowadź liczbę przyznanych opcji na akcje. Podaj liczbę lat, na którą chcesz przewidzieć przyszłe wartości ESO. Podaj cenę strajku za akcję przyznanych opcji. Wprowadź oczekiwaną roczną stopę wzrostu akcji spółki. Jeśli chcesz porównywać wartość swoich ESO z maksymalnie trzema różnymi stopami wzrostu, wpisz stawki, które chcesz porównać. Kliknij przycisk Calculate Stock Option FV, a następnie przewiń w dół, aby wyświetlić wyniki. Terminy terenowe, definicje i wyjaśnienia. Kliknięcie przycisku Reset spowoduje przywrócenie kalkulatora do ustawień domyślnych. Jakie ESO są, jakie możliwości korzystania ze środków i ważne punkty do rozważenia. Co to są opcje na akcje pracownicze Zasadniczo, opcje na akcje pracownicze (ESO) to forma rekompensaty kapitałowej oferowanej pracownikom przez korporację. Dokładniej rzecz biorąc, korporacja przyznaje pracownikom opcje na akcje jako zachętę do budowania wartości przedsiębiorstwa, co z kolei zwiększa wartość przyznanych opcji. Harmonogram uprawnień Zazwyczaj pracownicy uprawnieni do korzystania z części swoich opcji (kupno akcji bazowych) rosną wraz z upływem czasu. Określa się je jako harmonogram nabywania uprawnień - w przypadku gdy procent możliwości, jakie pracownik może wykonywać, wzrasta wraz z upływem czasu pozostawania pracownikiem korporacji udzielającej. Aby zilustrować uprawnienia, jeśli pracownik otrzymał 100 ESO, a po 1 roku zatrudnienia uznano ich za 25, pracownik miałby wówczas prawo do wykonywania 25 (100 x 2525) swoich ESO. Jeśli mają 100 uprawnień (w pełni przysługujące), wtedy mieliby prawo do wykonywania wszystkich swoich ESO. Wykonywanie opcji Pracownik wykonuje swoje opcje, które są w stanie kupić akcje spółki według ustalonej ceny strajku, a następnie sprzedać nabywane akcje po cenie rynkowej. Różnica między ceną strajku a ceną rynkową nazywa się spreadem. Jeśli cena strajku akcji bazowych jest niższa od wartości rynkowej (ujemna marż), wtedy nic nie zyska na sprawowaniu ESO. Wykonywanie ESO ma sens tylko wtedy, gdy cena strajku jest niższa od ceny rynkowej (dodatnie rozłożenie lub w opcji pieniężnej). Ważne punkty do rozważenia To podstawowe wyjaśnienie ESO ledwo zarysowuje powierzchnię wszystkich typów i zawiłości ESO, więc skonsultuj się z wykwalifikowanym projektantem finansowym, aby uzyskać wskazówki eksperta. Tymczasem oto kilka ważnych kwestii, o których warto pamiętać. Zyski finansowe realizowane podczas sprawowania ESO są opodatkowane jako zwykły dochód. ESO nie mają wartości rynkowej i są zazwyczaj uważane za niezbywalne. Zazwyczaj ESO nie mogą być zatrzymane po zakończeniu zatrudnienia. Przed podjęciem pracy po prostu wybierz opcje na akcje, a na pewno przed skorzystaniem z opcji.